МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
Санкт-Петербургский государственный университет сервиса и экономики
Институт международного туризма и менеджмента
Кафедра «Управление предпринимательской деятельностью»
Контрольная работа
По дисциплине «Бухгалтерский учет»
На тему «анализ финансового состояния»
Выполнила студентка 3 курса з/о
Специальность 061100
Пархачева Л.А.
Шифр у.о. 06-133
Сыктывкар 2005г
Анализ финансового состояния.
1.
Экспресс-анализ бухгалтерской отчетности
Форма№1
- общее снижение активов, в т. ч. за счет снижения объемов незавершенного строительства; снижения запасов;
- снижение незавершенного строительства означает, что предприятие не развивается, не расширяет свое производство;
- снижение запасов произошло за счет уменьшения затрат в незавершенном производстве, уменьшения объемов готовой продукции и товаров для перепродажи;
- по сравнению с другими статьями баланса возросла доля основных средств. Почти в 2 раза уменьшился НДС по приобретенным ценностям.
- в 2 раза выросла дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 мес.)
- денежные средства уменьшились в 9,7 раз. Это в свою очередь означает, что деньги не находятся в обороте, т.е. предприятие мало вкладывает, инвестирует денежные средства в развитие предприятия и пр.
Таким образом, внеоборотные активы
возросли к концу года более, чем на 7%, а оборотные активы сократились на 8,2%.
В целом активы
снизились на 1,48%.
Пассивы
предприятия аналогично снизились на 1,48%.
В целом, это было вызвано:
- снижением объемов нераспределенной прибыли прошлых лет;
- снижением займов и кредитов на 10%;
Займы и кредиты, в свою очередь, уменьшились за счет:
- снижения кредитов банков, подлежащих погашению в течение 12 мес. после отчетной даты.
Кредиторская задолженность снизилась в 2 раза за счет:
- снижения задолженности предприятия перед поставщиками и подрядчиками в 3 раза;
- уменьшения задолженности предприятия перед бюджетом в 2 раза.
В то же время почти на 94% выросла задолженность перед государственными внебюджетными фондами, уменьшилась задолженность перед прочими кредиторами в 1,3 раза.
Форма №2
В отчетном периоде была получена чистая прибыль в размере 11634486 р.
В течение финансового года произошло увеличение выручки от продаж на 12,8%, а себестоимость проданных товаров выросла на 40%. В итоге валовая прибыль (прибыль от продаж) увеличилась в 1,9 раза и составила 27773814 рублей.
Проценты к получению снизились. Прочие операционные доходы возросли в 1,6 раза, прочие операционные расходы увеличились на 41%.
Внереализационные доходы снизились в 1,8 раза, внереализационные расходы снизились в 1,7 раз. Таким образом, прибыль до налогообложения возросла по сравнению с предыдущим годом в 49 раз.
2.
Анализ структуры баланса
Таблица 1
Анализ структуры баланса по разделам
| Наименование показателей |
В тыс. руб. |
Уд. вес, % |
Изменения |
|||
| н. г. |
к.г . |
н. г. |
к.г . |
руб. |
% |
|
| АКТИВ: |
||||||
| Внеоборотные активы |
21516156 |
23065341 |
43,8 |
47,8 |
1549185 |
7,2 |
| Оборотные активы |
27581943 |
25304423 |
56,2 |
52,2 |
-2277520 |
-8,3 |
| баланс
|
49098099
|
48369764
|
100
|
100
|
-728335
|
-1,48
|
| ПАССИВ: |
||||||
| Капитал и резервы |
19184070 |
34094686 |
39 |
70 |
14910616 |
77,7 |
| Долгосрочные обязательства |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
| Краткосрочные обязательства |
29914029 |
14275078 |
61 |
30 |
-15638951 |
-52,3 |
| баланс
|
49098099
|
48369764
|
100
|
100
|
-728335
|
-1,48
|
Таблица 2
Анализ структуры баланса по группам статей раздела
I
| Внеоборотные активы |
В тыс. руб. |
Уд. вес, % |
Изменения |
|||
| н. г. |
к.г . |
н. г. |
к. г. |
тыс. руб. |
% |
|
| Нематериальные активы |
37948 |
145514 |
0,18 |
0,6 |
107566 |
3,8 р |
| Основные средства |
16190551 |
22364843 |
75,2 |
96,9 |
6174292 |
1,4 р |
| Незавершенное строительство |
5107272 |
374599 |
23,7 |
1,62 |
-4732673 |
-92,7 |
| Доходные вложения в материальные ценности |
155685 |
155685 |
0,72 |
0,67 |
- |
- |
| Долгоср. финанс. вложения |
24700 |
24700 |
0,2 |
0,2 |
- |
- |
| ИТОГО
|
21516156
|
23065341
|
100
|
100
|
1549185
|
7,2
|
Таблица 3
Анализ структуры баланса по группам статей раздела
II
| Оборотные активы |
В тыс. руб. |
Уд. вес, % |
Изменения |
|||
| н. г. |
к.г . |
н. г. |
к. г. |
тыс. руб. |
% |
|
| Запасы |
16385913 |
5075036 |
59,4 |
20 |
-21460850 |
-69 |
| НДС по приобретенным ценностям |
2851425 |
1216383 |
10,3 |
4,8 |
-1635042 |
-57 |
| Дебит. задолж-ть (м. 12 мес.) |
7773746 |
15587708 |
28 |
61,6 |
7813962 |
2 р |
| Краткоср. финансовые вложения |
10000 |
- |
0,04 |
- |
-10000 |
-100 |
| Денежные средства |
323613 |
3193674 |
1,2 |
12,6 |
2870061 |
9,8 р |
| Прочие оборотные активы
|
237246 |
231622 |
1,06 |
1 |
-5624 |
-2 |
| ИТОГО
|
27581943
|
25304423
|
100
|
100
|
-1277520
|
-8,3
|
Таблица 4
Анализ структуры баланса по группам статей раздела
III
| Капитал и резервы |
В тыс. руб. |
Уд. вес, % |
Изменения |
|||
| к.г . |
н. г. |
к. г. |
н.г . |
тыс. руб. |
% |
|
| Уставный капитал |
50000 |
50000 |
0,3 |
0,15 |
- |
- |
| Добавочный капитал |
-3452 |
14920789 |
- |
43,8 |
14917337 |
- |
| Фонд социальной сферы |
12952792 |
3778566 |
67,5 |
11 |
-9174226 |
-70,8 |
| Нераспределенная прибыль прошлых лет |
6184730 |
- |
32,2 |
- |
-6184730 |
-100 |
| Нераспределенная прибыль отчетного года |
- |
15345331 |
- |
45,05 |
15345331 |
100 |
| ИТОГО
|
19184070
|
34094686
|
100
|
100
|
14910616
|
77,7
|
Таблица 5
Анализ структуры баланса по группам статей раздела
V
| Краткосрочные обязательства |
В тыс. руб. |
Уд. вес, % |
Изменения |
|||
| к.г . |
н. г. |
к. г. |
н.г . |
тыс. руб. |
% |
|
| Займы и кредиты |
6512000 |
5906000 |
21,8 |
41,4 |
-606000 |
-9,3 |
| Кредиторская задолженность |
23402029 |
8369077 |
78,18 |
55,1 |
-15032952 |
-64 |
| Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов |
6658 |
502524 |
0,02 |
3,5 |
495866 |
75 р. |
| ИТОГО
|
29914029
|
14275078
|
100
|
100
|
-15638951
|
-52,3
|
Выводы по таблицам следующие:
АКТИВ
Валюта баланса за анализируемый период снизилась на 728335 руб. или на 1,48%, что косвенно может свидетельствовать о снижении хозяйственного оборота.
На изменение структуры актива баланса повлиял рост суммы долгосрочных активов на 1549185 руб. или на 7,2% и уменьшение текущих активов на 2277520 руб. или на 8,3%. Сокращение доли оборотных активов делает имущество предприятия менее мобильным.
На изменение структуры актива баланса, главным образом повлияло, изменение суммы долгосрочных активов.
Изменение в составе долгосрочных активов в анализируемом периоде связаны с изменением следующих составляющих:
- сумма основных средств в анализируемом периоде увеличилась на 6174292 руб. или в 1,4 раза;
- величина незавершенного строительства снизилась на 4732673 руб или на 92,7%;
- величина нематериальных активов увеличилась на 107566 руб. или в 3,8 раз.
Увеличение величины нематериальных активов за этот период говорит о присутствии инновационной направленности деятельности предпрития.
В составе текущих активов произошли следующие изменение:
- величина товарно-материальных запасов уменьшилась на 21460850 руб. или на 69%;
- величина НДС по приобретенным ценностям снизилась на 1635042 руб. или на 57%;
- сумма краткосрочной дебиторской задолженности увеличилась в 2 раза;
- сумма денежных средств увеличилась в 9,8 раз или на 2870061руб.
- сумма прочих оборотных активов снизилась на 2%.
Уменьшение суммы краткосрочных инвестиций в структуре имущества говорит оснижении деловой активности предприятия.
ПАССИВ
Формирование имущества предприятия может осуществляться как за счет собственных, так и за счет заемных средств, значения которых отображаются в пассиве баланса. Для определения финансовой устойчивости предприятия и степени зависимости от заемных средств необходимо проанализировать структуру пассива баланса.
На конец анализируемого периода доля собственного капитала, основного источника формирования имущества предприятия, в структуре пассивов увеличилась и составила 14910616 руб. или на 77,7%.
На структуру собственного капитала повлияли следующие составляющие:
- добавочный капитал увеличился на 14917337 руб.;
- нераспределенная прибыль прошлых лет снизилась на 6184730 руб.;
- нераспределенная прибыль отчетного года увеличилась на 15345331 руб.
С
Уменьшение текущих обязательств связано с изменением следующих составляющих:
- сумма кредиторской задолженности составила 8369077 руб. и снизилась в 2 раза;
- сумма займов и кредитов снизилась на 606000 руб. или на 9,3%;
- задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов увеличилась на 495866 руб. или в 75 раз и составила 502524 руб.
3.
Анализ ликвидности баланса
Таблица 6
| Актив, руб.
|
Н.г. |
К.г. |
Пассив, руб.
|
Н.г. |
К.г. |
Платежный излишек (недостаток) |
|
| Н.г. |
К.г. |
||||||
| А1
|
333613 |
3193674 |
П1
|
23402029 |
8369077 |
-23068416 |
-5175403 |
| А2
|
7773746 |
15587708 |
П2
|
6518658 |
6408524 |
1255088 |
9179184 |
| А3
|
19474584 |
6523041 |
П3
|
- |
- |
19474584 |
6523041 |
| А4
|
21516156 |
23065341 |
П4
|
19184070 |
144849 |
2332086 |
22920492 |
Выводами является следующее:
А1 < П1
А2 > П2
А3 > П3
А4 > П4
В целом наблюдается хорошая ситуация, предприятие имеет ликвидный баланс.
Для комплексной оценки ликвидности воспользуемся коэффициентом:
А1+0,5А2+0,3А3/П1+0,5П2+0,3П3=12944440,3/11573339=1,12 (при рекомендуемом значении >1)
4. Анализ платежеспособности предприятия.
Таблица 7
| Наименование показателей |
Н.г.,р. |
К.г.,р. |
Изменение |
| Текущие активы:
|
|||
| - запасы |
16385913 |
5075036 |
-11310877 |
| - дебиторская задолженность |
7773746 |
15587708 |
-62149738 |
| - краткосрочные финансовые вложения и денежные средства |
333613 |
3193674 |
2860061 |
| ИТОГО
|
24493272 |
23857418 |
-635854 |
| Внешние обязательства:
|
|||
| - долгосрочные обязательства |
- |
- |
- |
| - краткосрочные обязательства |
29914029 |
14275078 |
-15638951 |
| ИТОГО
|
29914029 |
14275078 |
-15638951 |
Текущие активы на начало не превышали внешние обязательства, значит предприятие не являлось платежеспособным, но на конец года текущие активы превышают внешние обязательства, поэтому предприятие является платежеспособным.
Оценим платежеспособность через коэффициенты ликвидности:
Таблица 8
| Коэффициент |
Н.г. |
К.г. |
Изменение |
Норматив |
| Коэффициент абсолютной ликвидности |
0,011 |
0,22 |
0,212 |
0,2-0,25 |
| Коэффициент критической ликвидности |
0,26 |
1,09 |
0,83 |
0,7-0,8 |
| Коэффициент общей ликвидности |
0,82 |
1,67 |
0,85 |
2,0-2,5 |
Выводы:
Коэффициент абсолютной ликвидности
, отражающий долю текущих обязательств, покрываемых исключительно за счет денежных средств, увеличился в анализируемом периоде с 0,011 до 0,22 (при рекомендуемом значении 0,2-0,25). Таким образом, за анализируемый период предприятие имеет способность к немедленному погашению текущих обязательств за счет денежных средств.
Коэффициент критической ликвидности,
отражающий долю текущих обязательств, покрываемых за счет денежных средств и реализации краткосрочных ценных бумаг, увеличился в анализируемом периоде с 0,26 до 1,09 (при рекомендуемом значении 0,7-0,8). Высокое значение коэффициента является показателем низкого финансового риска и хороших возможностей для привлечения дополнительных средств со стороны из-за отсутствия затруднений с погашением текущих задолженностей.
Коэффициент общей ликвидности,
характеризующий общую обеспеченность предприятия оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных (текущих) обязательств предприятия, увеличился с 0,82 до 1,67 (при рекомендуемом значении 2,0-2,5).
5. Анализ финансовой устойчивости
Таблица 9
| Наименование коэффициента |
На н.г. |
На к.г. |
Изменение |
| 1. Коэффициент общей финансовой независимости |
0,39 |
2,29 |
1,99 |
| 2.Коэффициент финансовой независимости в части формирования текущих активов |
-0,08 |
12,5 |
12,42 |
| 3.Коэффициент финансовой независимости в части формирования запасов |
-0,14 |
2,17 |
2,03 |
Коэффициент общей финансовой независимости
, определяющий степень независимости предприятия от внешних источников финансирования и характеризующий долю собственных средств в балансе, увеличился в анализируемом периоде с 0,39 до 2,29 (при рекомендуемом значении 0,5-0,8). Превышение коэффициентом рекомендуемого интервала значений может свидетельствовать о неспособности эффективно привлекать кредитные ресурсы. Рост коэффициента говорит о повышении финансовой устойчивости предприятия.
Коэффициент финансовой независимости в части формирования текущих активов
увеличился с –0,08 до 12,5. Нормативное значение должно быть больше 0,1, т.е. текущие активы должны быть обеспечены собственными источниками не менее, чем на 10%. В нашем случае собственные источники полностью покрывают первый и второй раздел баланса.
Коэффициент финансовой независимости в части формирования запасов
показал, что предприятие за счет собственных источников полностью обеспечивает свои запасы. Анализ финансовой устойчивости по 3-х компонентному показателю
Таблица 10
| Наименование показателей |
На н.г,руб. |
На к.г, руб |
Изменения, руб |
| 1. Собственный капитал |
19184070 |
34094686 |
14910616 |
| 2. Внеоборотные активы |
21516156 |
23065341 |
1549185 |
| 3.Наличие собственных оборотных средств |
-2332086 |
11029345 |
8697259 |
| 4.Долгосрочные обязательства |
- |
- |
- |
| 5.Собственные оборотные средства и долгосрочные обязательства |
-2332086 |
11029345 |
8697259 |
| 6. Краткосрочные кредиты и займы |
6512000 |
5906000 |
-606000 |
| 7. Собственные оборотные средства и долгосрочные обязательства, краткосрочные кредиты и займы |
4179914 |
16935345 |
12755431 |
| 8. Общая величина запасов |
16385913 |
5075036 |
-11310877 |
| 9. Излишек (недостаток) оборотных средств |
-18717999 |
5954309 |
-12763690 |
| 10. Излишек (недостаток)собственных оборотных средств и долгосрочных обязательств |
-18717999 |
5954309 |
-12763690 |
| 11. Излишек (недостаток) основных источников формирования запасов |
-12205999 |
10981036 |
-1224963 |
Таким образом, по данной методике предприятие находится в неустойчивом финансовом состоянии.
6. Анализ кредитоспособности предприятия по методике Сбербанка РФ
Определение категории заемщика
Таблица 11
| Наименование показателя |
1-ая категория |
2-ая категория |
3-я категория |
|||
| Н. г. |
К. г. |
Н. г. |
К. г. |
Н. г. |
К. г. |
|
| Коэффициент абсолютной ликвидности |
0,22 |
0,011 |
||||
| Коэффициент промежуточного покрытия |
0,68 |
0,7 |
||||
| Коэффициент общей ликвидности |
1,67 |
0,82 |
||||
| Коэффициент соотношения собственных и заемных средств |
2,9 |
5,7 |
||||
| Коэффициент рентабельности |
0,14 |
0,7 |
||||
Теперь рассчитаем сумму баллов, исходя из значимости каждого показателя:
Sн. г.
= 0,011*3+0,68*2+0,82*3+2,9*1+0,14*2=7,043 – это означает, что на начало года предприятие относилось к третьему классу заемщиков, т. е. Предприятие имеет повышенный риск на предмет определения кредитоспособности.
Sк. г.
= 0,22*1+0,7*2+1,67*2+5,7*1+0,7*2=9,54 – это означает, что на конец года предприятие относится к третьему классу заемщиков, т. е. существует повышенный риск при предоставлении кредитов; предприятие является некредитоспособным.
7. Анализ рентабельности
Таблица 12
| Наименование показателей |
Пред.год |
Отч. год |
Отклонения |
| I Рентабельность |
|||
| 1. Рентабельность продукции в т.ч.: |
|||
| - к себестоимости |
0,017 |
0,087 |
0,07 |
| - к выручке |
0,015 |
0,07 |
0,055 |
| 2. Рентабельность производства |
0,006 |
0,38 |
0,374 |
| 3. Рентабельность активов |
-0,027 |
0,13 |
0,103 |
| 4. Рентабельность капитала |
|||
| - собственного |
-0,07 |
0,19 |
0,12 |
| - заемного |
-0,04 |
0,42 |
0,38 |
| II Оборачиваемость оборотных средств |
|||
| 1. Общий |
|||
| - в днях |
66,9 |
59,38 |
-7,52 |
| - в разах |
5,4 |
6,06 |
0,66 |
| 2. В запасах |
|||
| - в днях |
41,5 |
11,4 |
-30,1 |
| - в разах |
8,7 |
31,6 |
22,9 |
| 3. В дебиторской задолженности |
|||
| - в днях |
19,7 |
35 |
15,3 |
| - в разах |
18,3 |
10,3 |
-8 |
Показатели рентабельности:
1. Активов показывают, что каждый рубль активов приносил в конце года 0,103 руб. прибыли.
2. Продукции показывает, что каждый рубль продукции принес в конце года 0,06 рубля прибыли.
8. Анализ потенциального банкротства
Определяется на основе следующих показателей:
1. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами. По нормативу коэффициент должен быть > или =0,1.
Кн.г. = - 0,08
Кк.г. = 2,17 – за счет собственных источников может быть покрыто 21,7% оборотных активов.
2. Коэффициент текущей ликвидности. По нормативу коэффициент должен быть > или =2,0.
Кн.г. = 0,92;
Кк.г. = 1,77 – в связи с тем, что из этих двух коэффициентов, коэффициент текущей ликвидности находится в границах ниже нормативного уровня, то структуру баланса можно оценить как неудовлетворительную, а само предприятие – как неплатежеспособное.
3. Коэффициент восстановления платежеспособности.
К=0,673. он показывает, что у предприятия нет возможности восстановить свою платежеспособность за 6 месяцев после отчетной даты.